半导体板块12日盘中拉升走高，截至发稿，珈伟新能、思瑞浦、新节能、立昂微等涨停，国民技术、沪硅产业、中芯国际、芯海科技等涨幅超10%。
消息面上，继华为禁令持续升级之后，近日中芯国际发布公告证实，美国商务部工业与安全局已根据美国出口管制条例EAR744.21（b）向部分供货商发出信函，未来美国供应商包括设备、材料、配件等，要出口给中芯国际前，须获得申请出口许可证。国海证券判断其主要影响有以下几点：其一，由于进口限制，公司产能扩张将受到比较大的影响，尤其是14nm产能扩张以及高端制程研发将受到较大影响；其二，公司有许多美国客户，出口管制有可能会迫使部分客户转单，对公司经营业绩产业直接影响；其三，中芯国际作为国内规模最大、技术最先进的晶圆代工厂，其发展放缓将会延缓国内整个半导体产业链的发展。认为晶圆代工作为国内半导体产业链实现自主可控的关键所在，战略意义重大，中芯国际被列入出口管制，国内半导体设备和材料短板问题凸显，中长期来看国内半导体设备和材料进一步加速国产化势在必行。
国海证券表示，考虑到华为禁令、中芯国际被列出口限制等影响，国内半导体产业链不确定性大幅度增加将不可避免。过去数十年全球半导体行业一直遵循螺旋式上升的规律，重大技术变革是推动行业持续增长的内在动力，华为禁令、中芯事件并不会改变半导体产业的长期发展趋势，半导体仍是未来3-5年科技投资主线。当前时间点重点推荐受华为禁令、中芯事件影响相对较小的功率半导体和部分和部分模拟芯片领域，重点推荐：斯达半导、捷捷微电、韦尔股份、，受益标的：芯朋微、华润微、新洁能、澜起科技等。
