考虑到期权价格的持续浪费性质，我们非常关注如何以最佳方式交易期权费。我们今天要讨论的解剖与进行交易时已经考虑的问题没有什么不同。这次唯一的变化是，将仔细研究期权金，以期找出潜在的线索。
期权费计算中最不可或缺的部分之一，而且可能只有一个主观因素是波动性。作为计算期权费溢价时使用的四个因素的其余部分。基本价格，行使价，到期时间和无风险利率没有任何不同的答案。
考虑到其余四个已知因素以及市场上的溢价，计算得出的波动率数字称为隐含波动率。
关让我们保持这种想法，并尝试理解可能导致保费增长或变薄的预期（如果我可以这样说的话）而基本价格或时间没有任何重大变化的期望。任何期权卖方，虽然期望标的物的波动幅度更大，但会要求在相同时期和相同行使期权下获得更高的溢价？
Shubham Agarwal首席执行官兼研究/ Quantsapp Private Limited负责人“在预算周内通过熊市利差部署银行Nifty对冲” 1月系列到期周：到期日后的前四个交易警告：“在Nifty银行部署熊看跌价差”如果对这个问题的回答是肯定的，我们将进入第二种思维逻辑。通常，摆动将定义移动的速度。而且，自然法则规定，创造或建造某物总是比破坏或破坏某物快。
与历史基础价格相比，隐含波动率的历史数据经常具有负相关关系。现在，我希望至少可以安全地确定隐含波动率的上升表明潜在风险的增加（破坏性），而隐含波动率的下降则表明潜在风险的下降（建设性的） 。
将这种思考过程放在高级剖析的背景下，我们可以简单地比较两个时段的隐含波动率，并观察隐含波动率采取了什么方向。至少在长时间的牛市或熊市时期，这种解剖特别方便我。
相信我;有时，当整体情绪极其悲观时，底层证券出现极端波动，您会突然发现隐含波动率下降。我们看到的下一件事情可能至少是一个暂时的底部。
类似的情况也可能是相反的，这种微小的解剖可能使我们提前意识到底层的相当干燥的时间的突然结束。因此，总而言之，我要说：密切关注标的期权的溢价，至少在新进入或退出的决策时期要密切注意，以帮助进行贸易决策。（作者是Quantsapp Private Limited的首席执行官兼研究主管。）
